承載了中國(guó)汽車工業(yè)“彎道超車”希望的新能源汽車，在政策的扶持和大力推動(dòng)下，發(fā)展迅猛。數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)新能源汽車的銷量在10年不到的時(shí)間里翻了100多倍，從2011年的一萬(wàn)輛不到增長(zhǎng)到了2018年的125萬(wàn)輛。作為新能源汽車最重要的零部件，動(dòng)力電池的市場(chǎng)需求也在疾速擴(kuò)張。

據(jù)動(dòng)力電池應(yīng)用分會(huì)研究部統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2018全年我國(guó)新能源汽車動(dòng)力電池裝機(jī)總量為56．89GWh，同比增長(zhǎng)56．88％。國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池巨頭企業(yè)寧德時(shí)代以裝機(jī)量23．54GWh、占比41．19％的成績(jī)穩(wěn)居榜首，位列第二的比亞迪裝機(jī)量為11．44GWh、占比20％，國(guó)軒高科裝機(jī)量為3．07GWh、占比5．38％位居第三。

頭部效應(yīng)明顯，產(chǎn)能利用率低

從數(shù)據(jù)來(lái)看，排名前十企業(yè)的裝機(jī)量之和超過(guò)了47GWh，占動(dòng)力電池裝機(jī)總量的82．87％。而前三家電池企業(yè)裝機(jī)量之和已占總裝機(jī)量的66．67％，可見(jiàn)國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池行業(yè)頭部效應(yīng)明顯。另外，2018年上半年中國(guó)動(dòng)力電池出貨量22．86GWh，而同期動(dòng)力電池產(chǎn)能約為91．87GWh，產(chǎn)能利用率僅25％。2018年全年國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池總產(chǎn)能已超過(guò)200GWh，而全年動(dòng)力電池市場(chǎng)裝機(jī)量為56．89GWh，產(chǎn)能利用率不足30％。

前十家企業(yè)的市場(chǎng)占比份額由2017年的73．4％上升至2018年的83％，其中僅寧德時(shí)代一家就占據(jù)四成。

一個(gè)不得不面對(duì)的現(xiàn)實(shí)是：國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)在快速發(fā)展的同時(shí)，產(chǎn)能結(jié)構(gòu)性過(guò)剩問(wèn)題日益嚴(yán)峻。2018年動(dòng)力電池產(chǎn)能將達(dá)200GWh，可裝備400萬(wàn)輛新能源汽車，是2018年產(chǎn)銷量的4倍，產(chǎn)能過(guò)剩的局面已較為明顯。

究其原因，一位不愿透露姓名的電池企業(yè)人士表示：“一批低質(zhì)、落后的動(dòng)力電池企業(yè)無(wú)序擴(kuò)張，而高端動(dòng)力電池企業(yè)產(chǎn)能難以滿足快速增長(zhǎng)的市場(chǎng)需求，導(dǎo)致動(dòng)力電池產(chǎn)能‘高端不足、低端過(guò)?！?，而且目前市場(chǎng)上的高端電池產(chǎn)品供應(yīng)不足，整車企業(yè)的需求量依舊很大?！?/p>

另一方面是補(bǔ)貼的資金問(wèn)題：企業(yè)補(bǔ)貼是跨年申報(bào)，盡管2017年省級(jí)補(bǔ)貼已經(jīng)100％落實(shí)到位，但2018年國(guó)家補(bǔ)貼資金目前僅落實(shí)25％，甚至部分2016年的補(bǔ)貼資金還沒(méi)到位，一些企業(yè)因?yàn)橘Y金鏈斷掉而倒閉。隨著補(bǔ)貼取消時(shí)間臨近，技術(shù)門(mén)檻大幅提升，完全市場(chǎng)化的新能源汽車產(chǎn)業(yè)對(duì)動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)將會(huì)傳遞更多壓力。

車企自建工廠漸成趨勢(shì)，電池企業(yè)腹背受敵

此前，由于行業(yè)規(guī)模尚未得到大范圍的擴(kuò)張，從經(jīng)濟(jì)的角度來(lái)看，整車廠自建電池工廠“不太劃算”。但隨著新能源汽車成為全球汽車產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略方向，電池則是決定電動(dòng)汽車產(chǎn)品性能、質(zhì)量、技術(shù)水平和成本等諸多因素的核心部件之一，掌握這一關(guān)鍵技術(shù)就成為了整車企業(yè)的重要選擇。

最新消息，1月24日，恒大健康產(chǎn)業(yè)集團(tuán)有限公司發(fā)布公告稱公司全資附屬公司恒大新能源動(dòng)力科技（深圳）有限公司（作為買(mǎi)方）、深圳市科陸電子科技股份有限公司（作為賣方）及擔(dān)保方訂立有關(guān)收購(gòu)事項(xiàng)的股份買(mǎi)賣協(xié)議。

據(jù)此，買(mǎi)方同意按總代價(jià)人民幣10．6億元收購(gòu)，而賣方同意出售不存在任何權(quán)利負(fù)擔(dān)的待售股權(quán)（即上海卡耐新能源有限公司的58．07％股權(quán)）。公告指出，目標(biāo)公司為一家在中國(guó)成立的專注于三元軟包動(dòng)力電池的行業(yè)龍頭企業(yè)之一，由中國(guó)汽車技術(shù)研究中心（為國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)的直屬機(jī)構(gòu)）與日本ENAX公司共同創(chuàng)立，技術(shù)來(lái)源于被譽(yù)為“鋰電池之父”小澤和典及其研發(fā)團(tuán)隊(duì)。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，目前在華建造的電池工廠已超10座。除了電池企業(yè)之外，通過(guò)和電池企業(yè)合資的形式進(jìn)入電池制造領(lǐng)域的車企數(shù)量也在逐漸增加。對(duì)此，億歐汽車進(jìn)行了梳理分析：動(dòng)力電池市場(chǎng)迎來(lái)大洗牌，下一個(gè)超級(jí)電池工廠會(huì)由誰(shuí)來(lái)建造？除此之外，電池市場(chǎng)的“外來(lái)之?dāng)场币苍谥饾u遞增。

除了建造新廠之外，在原有工廠的產(chǎn)能基礎(chǔ)上加碼也是許多電池企業(yè)的新做法。比如：

1、2018年6月底，日本老牌電池企業(yè)東芝計(jì)劃投資近50億日元將其鋰離子電池產(chǎn)能較目前增加50％。其位于柏崎工廠的鋰電池產(chǎn)能將由月產(chǎn)100萬(wàn)個(gè)電芯提升至月產(chǎn)150萬(wàn)個(gè)。

2、2018年11月26日，韓國(guó)SK Innovation（下稱“SKI”）宣布決定在美國(guó)佐治亞州杰克遜縣（Jackson County）新建動(dòng)力電池工廠。新電池工廠預(yù)計(jì)2019年初開(kāi)工，2022年投入生產(chǎn)?？偼顿Y金額將達(dá)到1．14萬(wàn)億韓元（約合人民幣61．5億元），投產(chǎn)初期年產(chǎn)目標(biāo)值為9．8GWh，后期經(jīng)過(guò)追加投資，預(yù)計(jì)年產(chǎn)能將達(dá)到55GWh左右。

3、日前，寧德時(shí)代發(fā)布公告稱，公司將使用首次公開(kāi)發(fā)行股票募集資金置換預(yù)先投入的自籌資金及已支付的發(fā)行費(fèi)用共計(jì)人民幣6．92億元。根據(jù)寧德時(shí)代此前招股說(shuō)明書(shū)披露：“寧德時(shí)代湖西鋰離子動(dòng)力電池生產(chǎn)基地項(xiàng)目”達(dá)產(chǎn)后，公司將新增產(chǎn)能24GWh，相當(dāng)于2017銷量的兩倍有余。

4、2018年6月初，國(guó)軒高科在投資者活動(dòng)關(guān)系表中透露，目前，公司三元622電池已正式向眾泰批量供貨。預(yù)計(jì)2018全年最高產(chǎn)量可達(dá)到8－9GWh動(dòng)力電池，本年年底公司整體產(chǎn)能約可達(dá)到13－14GWh。

5、2018年6月21日，智慧能源發(fā)布公告稱，擬本次非公開(kāi)發(fā)行預(yù)計(jì)募集資金總額不超過(guò)34．65億元（含發(fā)行費(fèi)用），其全資子公司遠(yuǎn)東福斯特高能量密度動(dòng)力儲(chǔ)能（方形）鋰電池研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目預(yù)計(jì)總投資額為18．09億元，將建設(shè)4條全進(jìn)口方形動(dòng)力電芯生產(chǎn)線及配套廠房和倉(cāng)庫(kù)等輔助工程。

6、印尼官員透露，印尼將新建全球最大規(guī)模鋰電池廠，以供應(yīng)電動(dòng)汽車工廠，預(yù)計(jì)投資40億美元。

國(guó)家新能源汽車創(chuàng)新工程項(xiàng)目專家組組長(zhǎng)王秉剛此前也曾表示：“雖然現(xiàn)在整車企業(yè)采取向電池企業(yè)采購(gòu)電池單體、自主研發(fā)電池包和電池管理系統(tǒng)的方式，但未來(lái)極有可能徹底擺脫電池企業(yè)，實(shí)現(xiàn)從電池到整車的一體化運(yùn)作?！彼赋?，當(dāng)純電動(dòng)汽車的年產(chǎn)量達(dá)到幾百萬(wàn)輛，某一家整車企業(yè)的年產(chǎn)量有望超過(guò)幾十萬(wàn)輛時(shí)，整車企業(yè)自建的電池工廠以及整車企業(yè)與電池企業(yè)共建的工廠或?qū)⒊蔀閲?guó)內(nèi)車用動(dòng)力電池的主要生產(chǎn)力量。

前路荊棘，企業(yè)需未雨綢繆

除了上述“痛點(diǎn)”之外，政策對(duì)于動(dòng)力電池行業(yè)的影響也不容小覷。自2018年6月12日起，新能源汽車補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)開(kāi)始“斷崖式”下降，而這對(duì)動(dòng)力電池行業(yè)的價(jià)格行情造成了直接的影響。此前，中國(guó)化學(xué)與物理電源行業(yè)協(xié)會(huì)動(dòng)力電池應(yīng)用分會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)張雨在接受采訪時(shí)表示，整車廠要求電池廠家降低價(jià)格、而上游鈷等原材料價(jià)格持續(xù)上漲，直接導(dǎo)致電池生產(chǎn)成本增加，所以電池企業(yè)利潤(rùn)被嚴(yán)重壓縮。

另一個(gè)不容忽視的挑戰(zhàn)則主要來(lái)自于國(guó)外電池企業(yè)。早在2015年，日韓電池企業(yè)就曾為爭(zhēng)搶中國(guó)動(dòng)力電池市場(chǎng)不惜戰(zhàn)略性虧損，低于成本價(jià)出售電池。價(jià)格戰(zhàn)使得日韓勢(shì)力瓜分了大半中國(guó)動(dòng)力電池市場(chǎng)。

權(quán)威分析機(jī)構(gòu)瑞銀發(fā)布的一份報(bào)告顯示，特斯拉與松下合作的鋰電池生產(chǎn)技術(shù)正在不斷壓低成本，達(dá)到了111美元／kWh（約合人民幣771元／kWh），目前已經(jīng)成為業(yè)內(nèi)第一，比LG化學(xué)公司的148美元／kWh低37美元，擁有明顯的成本優(yōu)勢(shì)。而寧德時(shí)代的成本超過(guò)150美元／kWh，稍遜于第三名三星SDI，名列第四名。

此前，中國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)此前公布的第一批汽車動(dòng)力蓄電池和氫燃料電池行業(yè)白名單中，南京樂(lè)金化學(xué)新能源電池有限公司、三星環(huán)新（西安）動(dòng)力電池有限公司、北京電控愛(ài)思開(kāi)科技有限公司三家韓資企業(yè)同時(shí)入選。多種跡象顯示，日韓動(dòng)力電池正在重返中國(guó)市場(chǎng)。一旦補(bǔ)貼取消，電動(dòng)車企勢(shì)必會(huì)選擇更低成本的優(yōu)質(zhì)電池，以寧德時(shí)代為代表的國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池企業(yè)面臨的壓力無(wú)疑將會(huì)加大。

中國(guó)電動(dòng)汽車百人會(huì)研究部高級(jí)研究員張健認(rèn)為，行業(yè)已經(jīng)形成共識(shí)，國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池行業(yè)的淘汰賽正在上演，在此過(guò)程中不可避免會(huì)出現(xiàn)一些中小型企業(yè)生產(chǎn)難以為繼的情況，一些或?qū)⒅鲃?dòng)轉(zhuǎn)型，而剩下的一些則可能面臨被大型電池企業(yè)或整車企業(yè)收購(gòu)的命運(yùn)。

數(shù)據(jù)顯示，國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池企業(yè)從2016年頂峰時(shí)期的150家下降至2018年12月的70家。反正，留給競(jìng)爭(zhēng)力不強(qiáng)的中小型電池企業(yè)的時(shí)間不多了。