編者按：改革、深化改革、推動(dòng)改革、深入推進(jìn)改革、加快改革、啟動(dòng)改革等字眼多次出現(xiàn)。3月5日的政府工作報(bào)告中，“改革”二字出現(xiàn)了77次。專家認(rèn)為，2014年是全面深化改革的開局之年，深化改革將貫穿全年九大重點(diǎn)工作任務(wù)，這也成為政府工作報(bào)告中的一條主線。

可以看到，有50多項(xiàng)改革任務(wù)在政府工作報(bào)告里均被明確提及，多數(shù)集中在醫(yī)改、教育、土地改革、金融、電力和石化等六大領(lǐng)域。對(duì)此，本版今日特對(duì)以上六大領(lǐng)域及其相關(guān)上市公司的投資機(jī)會(huì)進(jìn)行分析，以饗讀者。

電 改

電力改革有望提速

4只龍頭股盡享政策紅利

國(guó)務(wù)院總理李克強(qiáng)3月5日上午在政府工作報(bào)告中表示，在金融、石油、電力、鐵路、電信、資源開發(fā)、公用事業(yè)等領(lǐng)域，向非國(guó)有資本推出一批投資項(xiàng)目。

在油氣領(lǐng)域的改革破冰之后，輿論關(guān)注的目光逐漸轉(zhuǎn)向電力體制的市場(chǎng)化改革。從電力體制改革歷史看，1997年國(guó)家電力公司成立是電力改革的嘗試。1998年電力部撤銷，國(guó)家電力公司承接原電力部下屬的五大區(qū)域集團(tuán)公司、七個(gè)省公司和華能、葛洲壩(600068,股吧)兩個(gè)直屬集團(tuán)，實(shí)施“政企分開”。到2002年，國(guó)務(wù)院下發(fā)《電力體制改革方案》，被視為電力體制改革開端的標(biāo)志。

不過(guò)從目前來(lái)看，電改大有提速之勢(shì)。3月4日，云南代表團(tuán)擬以全團(tuán)名義提交了《關(guān)于把云南列為電力體制改革試點(diǎn)省的建議》。隨后的3月5日，全國(guó)人大代表、云南省委常委、常務(wù)副省長(zhǎng)李江表示，目前云南省正在深入研究電力體制改革的方案，希望國(guó)家支持云南在電力體制改革方面的先行先試，在大用戶購(gòu)電等方面給予支持，為全國(guó)電改探路，提供借鑒。

今年2月份，國(guó)家能源局下發(fā)的《2014年市場(chǎng)監(jiān)管工作要點(diǎn)》顯示，2013年湖南、四川、山西、甘肅等省已成為大用戶直購(gòu)電改革試點(diǎn)新成員，國(guó)家能源局將選擇10個(gè)省級(jí)電網(wǎng)企業(yè)組織開展輸配電成本專項(xiàng)監(jiān)管，發(fā)布監(jiān)管報(bào)告，公布輸配電成本水平。加快推動(dòng)電力用戶與發(fā)電企業(yè)直接交易輸配電價(jià)測(cè)算工作，交易電量不低于全社會(huì)用電量的3%。

實(shí)際上，2013年下半年以來(lái)，電力體制改革就已在悄然籌備中。國(guó)家能源局今年1月末公布的《2014年能源工作指導(dǎo)意見》就指出，要“盡快出臺(tái)進(jìn)一步深化電力體制改革的意見，積極支持在內(nèi)蒙古、云南等省開展電力體制改革綜合試點(diǎn)”。同時(shí)，積極推進(jìn)電能直接交易和售電側(cè)改革，探索靈活電價(jià)機(jī)制，推進(jìn)輸配電價(jià)改革。

而自十八屆三中全會(huì)以來(lái)，以“電價(jià)”為核心的電力市場(chǎng)化改革預(yù)期升溫。作為一項(xiàng)復(fù)雜系統(tǒng)工程，改革不會(huì)一蹴而就，清潔能源電價(jià)形成機(jī)制和大用戶直購(gòu)電有望成為改革突破口，利好水電等清潔能源以及具備成本優(yōu)勢(shì)的電企。

東北證券(000686,股吧)表示，考慮到火電煤電聯(lián)動(dòng)最后一只靴子尚未落地，政策尚存在不確定性，暫維持行業(yè)“同步大市”評(píng)級(jí)。建議投資者把握以下幾條主線進(jìn)行個(gè)股配置。布局前期超跌，估值安全邊際高的龍頭電企，首選華能國(guó)際(600011,股吧)、國(guó)電電力(600795,股吧)。把握水電行業(yè)政策利好，挖掘優(yōu)質(zhì)水電股，首選國(guó)投電力(600886,股吧)。挖掘未來(lái)有望受益重化工產(chǎn)業(yè)西移，中西部煤電發(fā)展、特高壓外送的特色火電股，首選內(nèi)蒙華電(600863,股吧)。

油改大幕拉開

后市布局圍繞三主線

油 改

昨日，油改概念板塊再度逆市狂飆，上漲1.71%，板塊內(nèi)茂化實(shí)華(000637,股吧)(7.56%)、天利高新(600339,股吧)(2.62%)、恒逸石化(000703,股吧)(2.01%)等個(gè)股漲幅顯著。

而從2月份以來(lái)至今，油改概念股的漲幅更是驚人。泰山石油(000554,股吧)(72.73%)、龍宇燃油(603003,股吧)(46.83%)、上海石化(600688,股吧)(39.93%)、茂化實(shí)華(34.33%)、廣聚能源(000096,股吧)(34.06%)等多只個(gè)股期間累計(jì)漲幅超30%。

近期油改概念股上漲的最大誘因來(lái)源于中石化股份有限公司發(fā)布的一紙公告，公司宣布董事會(huì)通過(guò)議案，同意對(duì)中國(guó)石化(600028,股吧)油品銷售業(yè)務(wù)板塊現(xiàn)有資產(chǎn)、負(fù)債進(jìn)行審計(jì)、評(píng)估的基礎(chǔ)上進(jìn)行重組，同時(shí)引入社會(huì)和民營(yíng)資本參股，實(shí)現(xiàn)混合所有制經(jīng)營(yíng)。

而市場(chǎng)普遍預(yù)期，今年的政府工作報(bào)告進(jìn)一步明晰了國(guó)企改革的方向及路徑，“發(fā)展混合所有制”是重頭戲，石油等領(lǐng)域向非國(guó)有資本開放，這成為油改概念股繼續(xù)走強(qiáng)的動(dòng)力。

3月6日又有消息傳來(lái)，中石油董事長(zhǎng)周吉平透露，目前中石油正在積極推進(jìn)上游油氣開發(fā)的改革步伐，下一步將會(huì)以項(xiàng)目為單位，吸引民營(yíng)、社會(huì)和其他例如中石化、中海油等大型石油公司的資本進(jìn)入，但其中中石油所占股份不能少于51%。周吉平表示，在上游的油氣開發(fā)領(lǐng)域，中石油將采用“產(chǎn)品分成合同”模式，下一步要組建聯(lián)合管理委員會(huì)，對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行決策，同時(shí)在當(dāng)?shù)刈?cè)成立作業(yè)公司來(lái)進(jìn)行項(xiàng)目執(zhí)行。按照中石油的計(jì)劃，將首先在新疆進(jìn)行試點(diǎn)。

中石油方面稱，目前公司共搭建了6個(gè)合資合作的平臺(tái)，正積極推進(jìn)混合所有制。這六大平臺(tái)分別包括：未動(dòng)用儲(chǔ)量、非常規(guī)、油氣、管道、煉化(地方和海外)和金融板塊。

對(duì)此，有市場(chǎng)人士表示，中石油的上述辦法在上游開發(fā)領(lǐng)域能有所突破。經(jīng)營(yíng)方式有所調(diào)整，打破了其一體化的模式。分六個(gè)平臺(tái)來(lái)推進(jìn)混合所有制，反映了整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的開放性，其標(biāo)志性意義很大。不過(guò)在初步階段，其他投資主體可能會(huì)有所觀望。

宏源證券(000562,股吧)指出，目前，改革方向雖已明確，但推進(jìn)過(guò)程仍是一場(chǎng)攻堅(jiān)戰(zhàn)。我國(guó)原油加工產(chǎn)業(yè)鏈由上至下可分為勘探開發(fā)(原油進(jìn)口)、煉廠(成品油進(jìn)口)、成品油批發(fā)、成品油銷售幾大環(huán)節(jié)。其中勘探開發(fā)、原油進(jìn)口權(quán)、成品油進(jìn)出口，成品油批發(fā)環(huán)節(jié)放開是國(guó)內(nèi)石化產(chǎn)業(yè)打破壟斷的關(guān)鍵，也是市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)。

在油改題材成為熱點(diǎn)的背景下，相關(guān)公司都會(huì)有交易性的機(jī)會(huì)，可以關(guān)注。市場(chǎng)人士表示，可以關(guān)注以下三條主線：1.煉油企業(yè)：中國(guó)石化、中國(guó)石油(601857,股吧)、遼通化工、沈陽(yáng)化工(000698,股吧)。成品油銷售企業(yè)：中國(guó)石化、中國(guó)石油、泰山石油、茂化石化、廣聚能源。境外油氣資源企業(yè)：廣匯能源(600256,股吧)、正和股份(600759,股吧)。

金 改

金融改革步伐加快

三大領(lǐng)域現(xiàn)投資機(jī)會(huì)

近幾年，我國(guó)金融體制改革步伐加快，開始駛?cè)?ldquo;快車道”，包括利率市場(chǎng)化改革、自貿(mào)區(qū)建設(shè)、人民幣自由兌換進(jìn)程加速、國(guó)債期貨重啟等，但總體而言，金融業(yè)仍是我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的短板。

分析人士表示，我國(guó)金融體制改革處于改革的攻堅(jiān)階段和深水區(qū)。李克強(qiáng)總理在2014年政府工作報(bào)告(以下簡(jiǎn)稱“報(bào)告”)中提出，要深化金融體制改革。

結(jié)合A股市場(chǎng)近期熱點(diǎn)來(lái)看，以下三大領(lǐng)域投資機(jī)會(huì)較為明顯。

第一是民營(yíng)銀行。報(bào)告提出，要穩(wěn)步推進(jìn)由民間資本發(fā)起設(shè)立中小型銀行等金融機(jī)構(gòu)，引導(dǎo)民間資本參股、投資金融機(jī)構(gòu)及融資中介服務(wù)機(jī)構(gòu)。這顯然是對(duì)民營(yíng)銀行業(yè)的重大利好。民營(yíng)銀行的規(guī)范發(fā)展使民間金融資本成為一池活水，在更好地澆灌小微企業(yè)、“三農(nóng)”等實(shí)體經(jīng)濟(jì)之樹時(shí)，也控制了風(fēng)險(xiǎn)。民營(yíng)銀行概念股包括：正泰電器(601877,股吧)、華峰氨綸(002064,股吧)、森馬服飾(002563,股吧)、奧康國(guó)際(603001,股吧)、報(bào)喜鳥(002154,股吧)等。

第二是券商。報(bào)告提出，要加快發(fā)展多層次資本市場(chǎng)，推進(jìn)股票發(fā)行注冊(cè)制改革，規(guī)范發(fā)展債券市場(chǎng)。近日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)主席肖鋼表示，2014年將制定完成注冊(cè)制改革實(shí)施方案，但今年并不會(huì)推出，我國(guó)市場(chǎng)將結(jié)合實(shí)際推行“中國(guó)式注冊(cè)制改革”，待《證券法》修訂完成、市場(chǎng)條件成熟后逐步落地。這些政策面消息都表明我國(guó)股票發(fā)行注冊(cè)制改革已正式提上日程，而券商是注冊(cè)制的最大受益者，另外，去年以來(lái)，新三板的擴(kuò)容也增加了券商收益。A股市場(chǎng)龍頭券商股包括，國(guó)金證券(600109,股吧)、海通證券(600837,股吧)、中信證券(600030,股吧)、光大證券(601788,股吧)、廣發(fā)證券(000776,股吧)等。

第三是互聯(lián)網(wǎng)金融。報(bào)告指出，要促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展，完善金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制。作為新生事物，余額寶、理財(cái)通、P2P貸款等互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品以及微信紅包、嘀嘀打車等互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)衍生創(chuàng)新產(chǎn)品，將隨著“互聯(lián)網(wǎng)金融”在此次報(bào)告中被首次提及，未來(lái)發(fā)展將受到各方的支持。該領(lǐng)域受益上市公司主要有：金證股份(600446,股吧)、同花順(300033,股吧)、海泰發(fā)展(600082,股吧)、深圳華強(qiáng)(000062,股吧)、衛(wèi)士通(002268,股吧)、恒生電子(600570,股吧)等。

文 改

全民閱讀和在線教育并蒂開花

相關(guān)概念股“馬上有戲”

政府工作報(bào)告首次將“全民閱讀”寫入其中，兩會(huì)代表和委員們熱議在線教育，這二者可謂在兩會(huì)上開出的并蒂蓮花。二級(jí)市場(chǎng)上，相關(guān)概念股已經(jīng)有所表現(xiàn)。

3月5日李克強(qiáng)總理在《政府工作報(bào)告》中提到要促進(jìn)基本公共文化服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)化均等化，發(fā)展文化藝術(shù)、新聞出版、廣播電影電視、檔案等事業(yè)，繁榮發(fā)展哲學(xué)社會(huì)科學(xué)，倡導(dǎo)全民閱讀。

倡導(dǎo)全民閱讀方面，若各地政府工作涉及圖書館、書店等閱讀場(chǎng)所，則有可能帶來(lái)傳統(tǒng)書店定位的新改變。伴隨新媒體的獨(dú)立媒體地位確立和消費(fèi)者閱讀習(xí)慣的改變，基礎(chǔ)教育數(shù)字化改革、大眾閱讀數(shù)字化、移動(dòng)化等逐步契合教育與文化發(fā)展的大方向。此主題下國(guó)有出版龍頭中南傳媒(601098,股吧)、鳳凰傳媒(601928,股吧)等個(gè)股均受益。

除此之外，兩會(huì)代表和委員們熱議的話題之一是在線教育。全國(guó)政協(xié)委員、百度董事長(zhǎng)兼CEO李彥宏向全國(guó)政協(xié)十二屆二次會(huì)議提交了一份關(guān)注在線教育的提案，希望要求直轄市、省會(huì)城市中小學(xué)校教案、試題等教育資源免費(fèi)上網(wǎng)，推進(jìn)教育平衡。

目前新東方已和互聯(lián)網(wǎng)巨頭開展合作，介入在線教育領(lǐng)域。此前，在全球擁有10萬(wàn)用戶的德國(guó)在線教育平臺(tái)OpenHPI中國(guó)版上線，投資額達(dá)300萬(wàn)歐元。

我國(guó)在線教育未來(lái)的發(fā)展空間巨大，據(jù)國(guó)泰君安證券測(cè)算，到2017年時(shí)市場(chǎng)規(guī)模有望達(dá)到目前的三倍。一方面，我國(guó)教育行業(yè)支出與GDP比值不到美國(guó)的一半、僅為印度的四分之一，未來(lái)教育支出仍有巨大的提升空間;另一方面，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)滲透率由2008年的23%提升至2013年的45%，隨著互聯(lián)網(wǎng)的快速興起，教育從線下逐漸轉(zhuǎn)移到線上是發(fā)展的必然趨勢(shì)。預(yù)計(jì)未來(lái)五年，我國(guó)在線教育行業(yè)年復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)31.7%，其中，移動(dòng)端在線教育年復(fù)合增長(zhǎng)52%。據(jù)天拓咨詢估計(jì)，我國(guó)在線教育目前市場(chǎng)規(guī)模在1000億元人民幣左右，2017年在線教育市場(chǎng)規(guī)模在3000億元人民幣左右。4G資費(fèi)下降和智能手機(jī)的普及，以及盈利模式的創(chuàng)新將推動(dòng)在線教育，尤其是移動(dòng)端市場(chǎng)的爆發(fā)式增長(zhǎng)。

在線教育領(lǐng)域的受益標(biāo)的包括服務(wù)提供商：全通教育(300359,股吧)、拓維信息(002261,股吧);內(nèi)容提供商：新南洋(600661,股吧)、方直科技(300235,股吧);技術(shù)提供商：科大訊飛(002230,股吧)、立思辰(300010,股吧);以及具有轉(zhuǎn)型優(yōu)勢(shì)、未來(lái)可能涉足在線教育的中南傳媒、長(zhǎng)江傳媒(600757,股吧)、皖新傳媒(601801,股吧)等。國(guó)泰君安認(rèn)為，受益順序是服務(wù)提供商、內(nèi)容提供商、技術(shù)提供商。

醫(yī) 改

公立醫(yī)院改革成2014年醫(yī)改重頭戲

四角度掘金受益?zhèn)€股

民生問(wèn)題是“兩會(huì)”永恒的話題，而解決看病難問(wèn)題則是焦點(diǎn)。隨著中國(guó)進(jìn)入老齡化社會(huì)和政府在醫(yī)療方面的投入逐步加大，醫(yī)藥、醫(yī)療器械等領(lǐng)域迎來(lái)長(zhǎng)期發(fā)展機(jī)遇。

3月5日，國(guó)務(wù)院總理李克強(qiáng)在2014年政府工作報(bào)告中指出，要推動(dòng)醫(yī)改向縱深發(fā)展。鞏固全民基本醫(yī)保，通過(guò)改革整合城鄉(xiāng)居民基本醫(yī)療保險(xiǎn)(放心保)制度。完善政府、單位和個(gè)人合理分擔(dān)的基本醫(yī)療保險(xiǎn)籌資機(jī)制，城鄉(xiāng)居民基本醫(yī)保財(cái)政補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)提高到人均320元。在全國(guó)推行城鄉(xiāng)居民大病保險(xiǎn)。加強(qiáng)城鄉(xiāng)醫(yī)療救助、疾病應(yīng)急救助。縣級(jí)公立醫(yī)院綜合改革試點(diǎn)擴(kuò)大到1000個(gè)縣，覆蓋農(nóng)村5億人口。

3月6日，國(guó)家衛(wèi)計(jì)委主任李斌就社會(huì)關(guān)注的公立醫(yī)院改革、社會(huì)資本辦醫(yī)等熱點(diǎn)話題逐一進(jìn)行闡釋。李斌表示，2014年國(guó)家醫(yī)改工作的重中之重是推進(jìn)縣級(jí)公立醫(yī)院改革，試點(diǎn)縣由2013年的311個(gè)擴(kuò)大至1000個(gè)。在社會(huì)辦醫(yī)方面，目前鼓勵(lì)社會(huì)辦醫(yī)。

分析人士表示，由于受到國(guó)家醫(yī)改政策的推動(dòng)，公立醫(yī)院改革勢(shì)在必行。公立醫(yī)院改革的機(jī)會(huì)主要集中以下四個(gè)方面：1.公立醫(yī)院藥房托管，實(shí)現(xiàn)某種意義上醫(yī)藥分開，概念股如南京醫(yī)藥(600713,股吧)、康美藥業(yè)(600518,股吧)等;2.國(guó)有企業(yè)對(duì)公立醫(yī)院的整合，概念股如金陵藥業(yè)(000919,股吧)、復(fù)星醫(yī)藥(600196,股吧)、復(fù)旦復(fù)華(600624,股吧)、北大醫(yī)藥(000788,股吧)等;3.社會(huì)資本對(duì)非營(yíng)業(yè)性醫(yī)院的收購(gòu)，概念股如信邦制藥(002390,股吧)、運(yùn)盛實(shí)業(yè)(600767,股吧)等。4.由于公立醫(yī)院非營(yíng)利性醫(yī)院改革帶來(lái)眾多并購(gòu)預(yù)期，醫(yī)療服務(wù)子行業(yè)在3月份估計(jì)依然活躍。另外，并購(gòu)已經(jīng)成為2014年的常態(tài)事件，建議關(guān)注存在并購(gòu)預(yù)期的概念股，概念股如福安藥業(yè)(300194,股吧)、萊美藥業(yè)(300006,股吧)等。

截至昨日，3月5日以來(lái)，部分醫(yī)藥生物類股票市場(chǎng)表現(xiàn)十分強(qiáng)勢(shì)，金陵藥業(yè)(15.29%)、海王生物(000078,股吧)(13.42%)、爾康制藥(300267,股吧)(10.92%)、京新藥業(yè)(002020,股吧)(9.87%)、上海萊士(002252,股吧)(9.69%)、迪安診斷(300244,股吧)(9.55%)、云南白藥(000538,股吧)(7.50%)、樂(lè)普醫(yī)療(300003,股吧)(6.61%)和鑫富藥業(yè)(002019,股吧)(6.25%)等9只個(gè)股期間累計(jì)漲幅超5%。

中銀國(guó)際證券表示，2014年政府工作報(bào)告的內(nèi)容對(duì)醫(yī)藥板塊的整體影響較為中性，但對(duì)醫(yī)療服務(wù)、基本藥物、慢性病用藥等子領(lǐng)域有所提振。推薦康緣藥業(yè)(600557,股吧)、華東醫(yī)藥(000963,股吧)、中新藥業(yè)(600329,股吧)，另外建議投資者關(guān)注信邦制藥、魚躍醫(yī)療(002223,股吧)。

土 改

土地制度改革孕育機(jī)會(huì)

三主線掘金受益股

自黨的十八屆三中全會(huì)以來(lái)，土地制度改革受到了社會(huì)的廣泛關(guān)注。國(guó)務(wù)院總理李克強(qiáng)在政府工作報(bào)告中也指出，要慎重穩(wěn)妥進(jìn)行農(nóng)村土地制度改革試點(diǎn)。而今年兩會(huì)期間，土改成為全國(guó)政協(xié)各界關(guān)注的焦點(diǎn)，在各民主黨派提出的多份政協(xié)提案中，有相當(dāng)比例集中在土改領(lǐng)域。

據(jù)悉，2014年政府工作報(bào)告提出要積極推進(jìn)農(nóng)村改革。堅(jiān)持和完善農(nóng)村基本經(jīng)營(yíng)制度，賦予農(nóng)民更多財(cái)產(chǎn)權(quán)利。保持農(nóng)村土地承包關(guān)系長(zhǎng)久不變，抓緊土地承包經(jīng)營(yíng)權(quán)及農(nóng)村集體建設(shè)用地使用權(quán)確權(quán)登記頒證工作，引導(dǎo)承包地經(jīng)營(yíng)權(quán)有序流轉(zhuǎn)，慎重穩(wěn)妥進(jìn)行農(nóng)村土地制度改革試點(diǎn)。堅(jiān)持家庭經(jīng)營(yíng)基礎(chǔ)性地位，培育專業(yè)大戶、家庭農(nóng)場(chǎng)、農(nóng)民合作社、農(nóng)業(yè)企業(yè)等新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體，發(fā)展多種形式適度規(guī)模經(jīng)營(yíng)。完善集體林權(quán)制度改革。加快國(guó)有農(nóng)牧林場(chǎng)改革。健全農(nóng)業(yè)社會(huì)化服務(wù)體系，推進(jìn)供銷合作社綜合改革試點(diǎn)。農(nóng)村改革要從實(shí)際出發(fā)，試點(diǎn)先行，切實(shí)尊重農(nóng)民意愿，堅(jiān)決維護(hù)農(nóng)民合法權(quán)益。

中國(guó)指數(shù)研究院認(rèn)為，在不同類型的集體土地中，由于規(guī)劃用途與建設(shè)用地相符、產(chǎn)權(quán)更易梳理清晰等優(yōu)勢(shì)，經(jīng)營(yíng)性建設(shè)用地勢(shì)必將成為集體土地流轉(zhuǎn)的排頭兵。

此外，據(jù)媒體報(bào)道，在今年全國(guó)兩會(huì)上，土地改革自然也是代表和委員們熱議的焦點(diǎn)。全國(guó)人大代表、清華大學(xué)教授蔡繼明今年提出多項(xiàng)有關(guān)土地改革的建議。他列舉的一組數(shù)據(jù)稱，當(dāng)前我國(guó)農(nóng)村集體建設(shè)用地約有16萬(wàn)5000平方公里，遠(yuǎn)超城市集體建設(shè)用地。但由于缺乏有效的土地流轉(zhuǎn)和退出機(jī)制，兩億多進(jìn)城務(wù)工的農(nóng)民大多在農(nóng)村保留著宅基地和承包地，農(nóng)村土地的流轉(zhuǎn)額不足10%。蔡繼明認(rèn)為，這種形勢(shì)意味著，推進(jìn)土地改革還將有很大的發(fā)揮空間。他建議，建立完善的土地流轉(zhuǎn)市場(chǎng)，是推進(jìn)城鎮(zhèn)化、維護(hù)農(nóng)民利益的重要前提。建立市場(chǎng)也意味著這項(xiàng)領(lǐng)域的市場(chǎng)空間巨大。

對(duì)此，分析人士指出，土地改革會(huì)對(duì)農(nóng)村土地政策產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響，使得農(nóng)村成為我國(guó)經(jīng)濟(jì)新的成長(zhǎng)點(diǎn)。在城鎮(zhèn)化的推動(dòng)下，相關(guān)上市公司將對(duì)擁有的土地資源價(jià)值進(jìn)行資產(chǎn)重估，后市相關(guān)概念股有望崛起。

從市場(chǎng)表現(xiàn)來(lái)看，截至3月7日，3月份以來(lái)康達(dá)爾(000048,股吧)(8.12%)、亞通股份(600692,股吧)(5.51%)、海南橡膠(601118,股吧)(4.97%)、正和股份(4.87%)、廣宇發(fā)展(000537,股吧)(2.97%)、輝隆股份(002556,股吧)(2.84%)、上實(shí)發(fā)展(600748,股吧)(2.45%)等土改概念股月內(nèi)累計(jì)漲幅超2%。其中，康達(dá)爾是中國(guó)飼料百?gòu)?qiáng)企業(yè)，以后公司可以通過(guò)承包農(nóng)民土地來(lái)擴(kuò)大生產(chǎn)，拉長(zhǎng)產(chǎn)業(yè)鏈，特別是搞養(yǎng)殖、加工。公司西鄉(xiāng)和沙井兩個(gè)地塊共23.73萬(wàn)平方米的工業(yè)用地獲批轉(zhuǎn)為商住用地。

對(duì)此，申銀萬(wàn)國(guó)證券的一位分析師表示，短期來(lái)看，如果土改制度出現(xiàn)突破，擁有土地資源的公司將迎來(lái)新一輪資產(chǎn)重估，建議從以下三條主線來(lái)挖掘投資標(biāo)的：一是受益集體用地流轉(zhuǎn)放寬，擁有農(nóng)地、林地儲(chǔ)備的公司，主要包括亞盛集團(tuán)(600108,股吧)、羅牛山(000735,股吧)、海南橡膠、北大荒(600598,股吧)、新農(nóng)開發(fā)(600359,股吧)、中國(guó)寶安(000009,股吧)、永安林業(yè)(000663,股吧)、福建金森(002679,股吧)等。二是擁有大量城鎮(zhèn)土地儲(chǔ)備，未來(lái)土地可能轉(zhuǎn)為商用的公司，如羅頓發(fā)展(600209,股吧)、中國(guó)武夷(000797,股吧)等。三是受益存量城市建設(shè)用地優(yōu)化，自有工業(yè)用地轉(zhuǎn)為商業(yè)用地的公司，如鳳竹紡織(600493,股吧)、華天科技(002185,股吧)、愛仕達(dá)(002403,股吧)等。