CSR公司和卓然公司已經(jīng)達(dá)成了合并協(xié)議（“合并協(xié)議”），卓然將以大約6.79億美元（“交易價值”）的價格被CSR（“收購方”）收購。根據(jù)協(xié)議條款，卓然股東將以美國存托股份的形式（“ADS”）每股卓然普通股可獲得CSR公司1.85股普通股。此外，CSR公司還宣布將通過市場股份回購計(jì)劃（“股份回購”），返還給卓然股東多達(dá)2.4億美元。
CSR公司是無線連接和定位技術(shù)的全球領(lǐng)導(dǎo)廠商，卓然公司則為數(shù)碼相機(jī)、家庭娛樂和多功能打印機(jī)產(chǎn)品提供市場領(lǐng)先的成像和視頻技術(shù)。2010年，卓然公司的預(yù)計(jì)總收入達(dá)4.41億美元。
戰(zhàn)略考慮
合并后的公司將提供差異化的整合技術(shù)，滿足高速增長的市場對相互關(guān)聯(lián)的、定位感知多媒體設(shè)備的需求，包括手機(jī)、數(shù)碼相機(jī)和家庭娛樂設(shè)施。結(jié)合這兩個高度互補(bǔ)的技術(shù)體系，合并后的公司將以自己獨(dú)特的定位推出一流平臺，以獲取和播放多媒體內(nèi)容。這將鞏固合并后的客戶群，為終端消費(fèi)者提供差異化產(chǎn)品。
此次合并的目的：
•通過在現(xiàn)有終端市場內(nèi)增加成像和視頻功能，加強(qiáng)CSR公司的核心業(yè)務(wù)；
•在全球消費(fèi)市場內(nèi)創(chuàng)造新的增長機(jī)會，例如互聯(lián)網(wǎng)相關(guān)、定位感知數(shù)碼相機(jī)、下一代家庭娛樂產(chǎn)品及外圍設(shè)備市場；
•CSR總體規(guī)模和目標(biāo)市場重要改變，從而打造成十強(qiáng)半導(dǎo)體設(shè)計(jì)公司
•加速CSR公司推出更高利潤平臺和集成方案的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型
CSR公司主席、首席執(zhí)行官和首席財(cái)務(wù)官將繼續(xù)領(lǐng)導(dǎo)合并后的公司。作為卓然公司共同創(chuàng)始人、總裁、首席執(zhí)行官及董事，Levy Gerzberg博士將以非執(zhí)行董事的身份加入CSR公司董事局。此外，卓然公司還將推薦另外一位獨(dú)立非執(zhí)行董事加入CSR公司董事局。
整個合并計(jì)劃預(yù)計(jì)將在2011年第二季度完成， CSR公司和卓然公司股東意見、制度審批和其他慣例成交條件也會影響到此次并購進(jìn)程。
CSR公司首席執(zhí)行官Joep van Beurden針對此次并購指出：
“ 無論是從戰(zhàn)略角度還是從財(cái)政方面分析，此次并購都是一項(xiàng)激動人心的舉措。數(shù)碼電子設(shè)備的聯(lián)系正日益密切，并且?guī)в腥娴亩嗝襟w功能，包括從相機(jī)上傳送圖片到PC上的功能，以及利用智能手機(jī)召開視頻會議的技術(shù)。結(jié)合我們自身的連接和定位優(yōu)勢，卓然公司市場領(lǐng)先的成像和視頻功能為我們帶來了寶貴的機(jī)遇。這個道理也同樣適用于家庭娛樂領(lǐng)域，無線連接技術(shù)在該領(lǐng)域部分消費(fèi)設(shè)備上有了更為廣泛的應(yīng)用，例如數(shù)字電視 —— 卓然公司的成像技術(shù)結(jié)合我們的連接技術(shù)后，會成就吸引客戶的差異化優(yōu)勢。”
“我們期望并購能夠增強(qiáng)新公司的財(cái)政優(yōu)勢，帶來新的更為廣泛的盈利機(jī)會。這些機(jī)會單獨(dú)依靠任意一方都無法實(shí)現(xiàn)。結(jié)合股份回購，我們希望此次交易會在2012年轉(zhuǎn)換為倍增的數(shù)字?！?br /> 卓然公司共同創(chuàng)始人、總裁、首席執(zhí)行官兼董事， Levy Gerzberg博士補(bǔ)充道：
“通過此次交易，我們可以充分利用兩家杰出公司世界一流的技術(shù)、人才和資源優(yōu)勢，為我們的客戶、員工和用戶創(chuàng)造寶貴的機(jī)會。作為數(shù)字視頻和成像的先驅(qū)公司，卓然公司擁有廣泛的獨(dú)有技術(shù)體系，可以與CSR公司現(xiàn)有的產(chǎn)品功能實(shí)現(xiàn)高度互補(bǔ)。消費(fèi)者在他們生活的各個層面對無線技術(shù)都有與日俱增的需求，通過提供卓然的創(chuàng)新方案和CSR公司的連接定位技術(shù)，合并后的公司將以獨(dú)有的方式滿足消費(fèi)者的這些需求?！?br /> 在決定和CSR公司合并是否是卓然公司和其股東最明智選擇的過程中，卓然董事局也考慮了其他潛在的現(xiàn)金和股票并購伙伴，包括卓然繼續(xù)獨(dú)立的想法。
CSR公司此次的財(cái)務(wù)顧問是J.P. Morgan Cazenove和Rothschild，法律顧問是Wilson Sonsini Goodrich& Rosati 、Slaughter和May。至于卓然方面，高盛公司和Jones Day分別擔(dān)任其財(cái)務(wù)和法律顧問。 0 0 博客 小組 論壇 share.floatwin('CSR公司宣布并購卓然公司');