沃達(dá)豐(Vodafone)達(dá)成出售其在美國(guó)移動(dòng)電話業(yè)務(wù)所持股份的交易后，計(jì)劃向股東返還大約840億美元的現(xiàn)金和股票。這家英國(guó)公司的股東由此將獲得源自企業(yè)資產(chǎn)銷(xiāo)售的史上最大筆派息之一。

昨天，Verizon通信公司(Verizon Communications)同意支付沃達(dá)豐1300億美元現(xiàn)金和股票，以收購(gòu)沃達(dá)豐在兩者的合資公司、美國(guó)最大移動(dòng)運(yùn)營(yíng)商Verizon Wireless所持的45%股份。

該交易是世界企業(yè)史上的第三大交易，也標(biāo)志著這兩個(gè)合資伙伴之間圍繞這筆股份的長(zhǎng)期對(duì)峙終結(jié)。此次交易將令Verizon能擁有其主要業(yè)務(wù)100%的所有權(quán)，從而鞏固其作為擁有1億客戶的美國(guó)領(lǐng)先移動(dòng)運(yùn)營(yíng)商的地位。

Verizon首席執(zhí)行官洛厄爾麥克亞當(dāng)(Lowell McAdam)聲稱，在美國(guó)移動(dòng)通信業(yè)即將迎來(lái)“新一輪增長(zhǎng)”——特別是由新一代高速移動(dòng)數(shù)據(jù)服務(wù)驅(qū)動(dòng)的增長(zhǎng)——之際，這筆交易是“轉(zhuǎn)型性的”。

分析人士相信，此次交易還會(huì)在歐洲電信和有線電視行業(yè)引發(fā)新一輪交易活動(dòng)，加快移動(dòng)運(yùn)營(yíng)商之間預(yù)計(jì)將會(huì)達(dá)成的整合。作為第一步，沃達(dá)豐將按照此次達(dá)成的協(xié)議，獲得Verizon在意大利Omnitel所持的23.1%股份。

根據(jù)協(xié)議，沃達(dá)豐股東將得到價(jià)值602億美元的Verizon股票。此外，沃達(dá)豐首席執(zhí)行官維托里奧柯拉奧(Vittorio Colao)表示，其股東還會(huì)收到此次交易589億美元現(xiàn)金所得中的239億美元。

其余100億美元由三部分組成，包括Verizon出售其在沃達(dá)豐意大利分公司所持股份、發(fā)行債券以及由Verizon承擔(dān)25億美元沃達(dá)豐債務(wù)?？吕瓓W表示：“經(jīng)過(guò)多年談判，我們得到了對(duì)股東來(lái)說(shuō)價(jià)值不錯(cuò)的價(jià)碼。對(duì)合作雙方來(lái)說(shuō)這都是個(gè)極好的交易，我們達(dá)成了合適的價(jià)格。”

沃達(dá)豐十大股東之一標(biāo)準(zhǔn)人壽(Standard Life)表示，此次交易的時(shí)機(jī)安排得很好，管理層通過(guò)談判達(dá)成了有吸引力的退出價(jià)格。

標(biāo)準(zhǔn)人壽投資總監(jiān)安德魯米林頓(Andrew Millington)表示：“此次交易完成后，沃達(dá)豐對(duì)自己的現(xiàn)金流的控制權(quán)將會(huì)增大，資產(chǎn)負(fù)債表將得到加強(qiáng)，而且還有機(jī)會(huì)返還股東一大筆資金。”

麥克亞當(dāng)表示，此次交易是最近幾個(gè)月談妥的，兩位首席執(zhí)行官上周六通過(guò)電話原則上達(dá)成交易。他表示，這筆交易反映了電信市場(chǎng)的變化，以及當(dāng)前資本市場(chǎng)的有利條件。

他表示：“我們都認(rèn)定現(xiàn)在時(shí)機(jī)正合適。”他還指出，過(guò)去兩年Verizon的股票上漲了30%，而且信貸市場(chǎng)的條件仍是有利的。

此次交易完成后，沃達(dá)豐可能會(huì)專(zhuān)注于核心的歐洲業(yè)務(wù)。最近，該公司通過(guò)幾筆并購(gòu)加強(qiáng)了其歐洲業(yè)務(wù)，包括斥資77億歐元收購(gòu)德國(guó)有線電視企業(yè)Kabel Deutschland。

在Verizon收購(gòu)這些股份的1300億美元出價(jià)中，可能有約50億美元會(huì)被用于繳納與出售資產(chǎn)有關(guān)的稅收。

此次交易的知情人士表示，為Verizon效力的銀行——包括摩根大通(JPMorgan)、摩根士丹利(Morgan Stanley)、美銀美林(Bank of America Merrill Lynch)以及巴克萊銀行(Barclays)——將為其承銷(xiāo)逾600億美元債務(wù)融資，為此次交易提供資金。Verizon的長(zhǎng)期顧問(wèn)公司Guggenheim Partners也介入了此次交易。參與此次交易的還有去年離開(kāi)了摩根士丹利的該行證券部門(mén)前任共同主管保羅陶布曼(Paul Taubman)。

高盛(Goldman Sachs)和瑞銀(UBS)為沃達(dá)豐提供了顧問(wèn)服務(wù)。