中國(guó)財(cái)管市場(chǎng)將實(shí)現(xiàn)跨越式發(fā)展，AI緩解“中產(chǎn)焦慮”

看過《西部世界》的人，都會(huì)感嘆人工智能技術(shù)的強(qiáng)大，可以讓用戶進(jìn)入沉浸式的抉擇扮演體驗(yàn)。

盡管這部劇里面的場(chǎng)景短時(shí)間內(nèi)比較難在現(xiàn)實(shí)生活中出現(xiàn)，不過，用人工智能精細(xì)化算法進(jìn)行投資理財(cái)，其實(shí)早已不是什么新鮮事。

根據(jù)目前已有的資料顯示，世界上第一個(gè)以人工智能驅(qū)動(dòng)的基金Rebellion，預(yù)測(cè)了2008年的股市崩盤，并在2009年9月給希臘債券F評(píng)級(jí)，而當(dāng)時(shí)惠譽(yù)的評(píng)級(jí)仍然為A。通過人工智能手段，Rebellion比官方降級(jí)提前了一個(gè)月。

目前全球上知名的金融公司都在發(fā)力這塊，比如富國(guó)銀行、美銀美林、富達(dá)國(guó)際、高盛、先鋒、嘉信、貝萊德等。當(dāng)然，中國(guó)目前也快馬加鞭進(jìn)軍該領(lǐng)域，目前一些頭部的金融公司均在發(fā)力。

人工智能的優(yōu)勢(shì)不言可喻，可以憑借強(qiáng)大的數(shù)據(jù)處理能力和深度學(xué)習(xí)能力，對(duì)歷史上各種經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)、市場(chǎng)數(shù)據(jù)甚至政策文本數(shù)據(jù)進(jìn)行復(fù)盤，然后歸納、總結(jié)市場(chǎng)當(dāng)中特有的運(yùn)行機(jī)制和幾率，提供更多客觀的數(shù)據(jù)，能夠?qū)崟r(shí)根據(jù)市場(chǎng)情況用算法調(diào)整投資策略，不斷地對(duì)投資理財(cái)決策進(jìn)行修正。

而對(duì)于普通的投資者而言，我們沒有過多的時(shí)間和精力放在投資的評(píng)估上，也不愿意支付巨額的投資顧問費(fèi)用，那么勢(shì)必需要借助工具——人工智能。

近日波士頓咨詢（BCG）聯(lián)合陸金所發(fā)布的《全球數(shù)字財(cái)富管理報(bào)告2019-2020》中披露，未來整個(gè)財(cái)富管理市場(chǎng)資產(chǎn)管理規(guī)模實(shí)現(xiàn)25-50%的增長(zhǎng)，讓各類機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)15-30%的收入提升及25-50%利潤(rùn)”，而這一切皆因技術(shù)演進(jìn)帶來的組織形式、行業(yè)格局、市場(chǎng)趨勢(shì)的進(jìn)化，正深刻影響財(cái)富管理行業(yè)全部鏈條。

毋庸置疑，智能化將成為下一個(gè)十年全球財(cái)富管理行業(yè)發(fā)展的最為重要的發(fā)展方向，并成為全球趨勢(shì)。而在全球范圍內(nèi)受到此次新冠疫情的影響，無接觸服務(wù)需求劇增，包括財(cái)富管理行業(yè)在內(nèi)的整個(gè)金融行業(yè)線上化與智能化進(jìn)程都將加速。

資管新規(guī)下的中國(guó)財(cái)富管理市場(chǎng)正開啟全面轉(zhuǎn)型。中國(guó)財(cái)富管理機(jī)構(gòu)面對(duì)市場(chǎng)轉(zhuǎn)型所需的專業(yè)化能力不足，同時(shí)大眾客戶投資理念不甚成熟、但愈發(fā)需要專業(yè)的財(cái)富管理服務(wù)，全球市場(chǎng)波動(dòng)和不確定性加劇，這讓以AI為代表的智能化技術(shù)與工具在中國(guó)財(cái)富管理市場(chǎng)上獨(dú)具價(jià)值。

BCG在報(bào)告中指出，AI等智能化技術(shù)能夠在加速投資者教育、個(gè)性化的服務(wù)普惠大眾和實(shí)現(xiàn)更加穩(wěn)健的風(fēng)險(xiǎn)管理這三個(gè)領(lǐng)域推動(dòng)中國(guó)財(cái)富管理市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)從缺乏人工投顧、到智能投顧普惠大眾的跨越式發(fā)展。

此外，中國(guó)有著龐大而迅速崛起的中產(chǎn)階層，將服務(wù)門檻大幅變低的智能理財(cái)，對(duì)于解決上有老、下有小的中國(guó)特色“4-2-2”式家庭的理財(cái)焦慮，滿足其對(duì)財(cái)富管理及中長(zhǎng)期財(cái)務(wù)規(guī)劃服務(wù)的需求，也有著至關(guān)重要的作用。

BCG認(rèn)為，最近以新冠疫情為代表的黑天鵝事件頻出，所導(dǎo)致的劇烈金融市場(chǎng)波動(dòng)，給專業(yè)投資者都帶來了極大的挑戰(zhàn)。此時(shí)，作為非專業(yè)投資者的普通大眾，更加需要專業(yè)、可得的投資顧問服務(wù)。

要實(shí)現(xiàn)個(gè)性化投資者教育、緩解中產(chǎn)焦慮，能深度了解客戶需求將是機(jī)構(gòu)開展業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)。以陸金所為例，陸金所通過KYC、KYP體系的超過400個(gè)標(biāo)簽，已經(jīng)可以實(shí)現(xiàn)平臺(tái)14個(gè)品類7000+產(chǎn)品與平臺(tái)4400萬用戶的精準(zhǔn)匹配；獨(dú)家研發(fā)的KYI意圖預(yù)測(cè)模型系統(tǒng)通過10萬+神經(jīng)觸點(diǎn)，已經(jīng)可以動(dòng)態(tài)識(shí)別和預(yù)測(cè)客戶的潛在意圖，為客戶提供更為個(gè)性和精準(zhǔn)的金融服務(wù)。據(jù)了解，陸金所自2016年起已對(duì)超過4萬億產(chǎn)品與投資者進(jìn)行了匹配，并累計(jì)對(duì)超過150萬人、300萬筆交易進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)超配提示、攔截，涉及金額超過3900億元。

陸金所方面認(rèn)為，智能化在中國(guó)的發(fā)展才剛剛開啟，目前的市場(chǎng)規(guī)模僅占5%~6%，相信中國(guó)市場(chǎng)極有機(jī)會(huì)從過去缺乏人工投顧躍升至去人工化的智能時(shí)代，實(shí)現(xiàn)跨越式發(fā)展。