至2020年，微信及WeChat的合并月活躍用戶數(shù)達(dá)到11.65億，中國(guó)恐怕沒(méi)有哪款A(yù)pp其用戶量能夠與之抗衡。近日，騰訊公關(guān)總監(jiān)張軍在朋友圈曬出自己的支付分，引來(lái)騰訊CEO馬化騰在評(píng)論處的炫耀——835分。憑借這一不俗的分?jǐn)?shù)，“小馬哥在朋友圈里四處挑戰(zhàn)。”

筆者了解到，目前微信支付分用戶大多數(shù)的守約記錄來(lái)自共享充電寶，以來(lái)電為例，用戶在首次使用時(shí)會(huì)被提示申請(qǐng)“免押金租充電寶”服務(wù)，申請(qǐng)條件除了微信支付分達(dá)到550分以上，這項(xiàng)服務(wù)還要求授權(quán)結(jié)束后自動(dòng)扣費(fèi)。

從入口看，支付分沒(méi)有受到微信的特殊待遇，和零錢通這樣的理財(cái)產(chǎn)品一樣，用戶依次進(jìn)入我—支付—錢包—支付分，才能到達(dá)頁(yè)面。

但毫無(wú)疑問(wèn)，微信支付分是騰訊對(duì)標(biāo)螞蟻金服芝麻信用的重磅產(chǎn)品。且可以確定的是，作為消費(fèi)分期產(chǎn)品的必備要素，支付分代表的信用評(píng)價(jià)體系已建立，此前謠傳已久的對(duì)標(biāo)螞蟻花唄的產(chǎn)品——“分付”上線也不會(huì)太久。

“現(xiàn)在支付戰(zhàn)爭(zhēng)已經(jīng)進(jìn)入了信用戰(zhàn)爭(zhēng)的環(huán)節(jié)，微信支付分是重中之重。”一位業(yè)內(nèi)人士告訴虎嗅，短期內(nèi)支付分還不能與芝麻信用抗衡，長(zhǎng)期看的話，未來(lái)支付分可以成為騰訊和阿里在金融領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵。

微信支付分全面開放，意味著支付戰(zhàn)爭(zhēng)再度燃起。騰訊選擇用征信工具反攻落后于阿里的金融版塊，也意味著這場(chǎng)戰(zhàn)爭(zhēng)已然從支付之爭(zhēng)升級(jí)為信用之戰(zhàn)。

時(shí)候到了

很長(zhǎng)時(shí)間里，騰訊和阿里的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)支付之爭(zhēng)中，騰訊始終是落后的那一個(gè)。在早已被巨頭占滿山頭的金融領(lǐng)域，騰訊的大部分布局都是保守的跟隨動(dòng)作。

支付作為金融的底層工具，幾乎是平臺(tái)巨頭們?nèi)耸直貍涞哪芰?。而螞蟻金?015年初上線運(yùn)營(yíng)的芝麻信用，支持多種場(chǎng)景下的信用支付和消費(fèi)分期，目前已成為支付寶留存消費(fèi)者的關(guān)鍵。

微信支付分此時(shí)上線，晚了的五年時(shí)間，能否讓騰訊通過(guò)征信體系的建立一舉超越無(wú)從得知。但從內(nèi)外部市場(chǎng)環(huán)境來(lái)看，現(xiàn)在是騰訊補(bǔ)上金融領(lǐng)域缺失環(huán)節(jié)的合適時(shí)間。

近幾年，先享受再付款的延后付款、分期付款、免息付款等逐漸被大眾接受，類似于花唄與京東白條的消費(fèi)金融產(chǎn)品，將用戶的偶發(fā)性消費(fèi)培養(yǎng)成了日常性消費(fèi)。而這種提前消費(fèi)的習(xí)慣，成為95后主流消費(fèi)習(xí)慣，也在影響著更多的中老年人。

比起用戶消費(fèi)習(xí)慣的養(yǎng)成，微信支付的數(shù)據(jù)增長(zhǎng)更像是錦上添花。

在消費(fèi)金融領(lǐng)域里，底層數(shù)據(jù)占優(yōu)勢(shì)，金融業(yè)務(wù)就能獲得優(yōu)勢(shì)?！拔⑿胖Ц兜纳虡I(yè)支付筆數(shù)現(xiàn)在差不多是支付寶的2.3~2.5倍。”該業(yè)內(nèi)人士透露，“微信支付的商業(yè)支付筆數(shù)增長(zhǎng)迅速，再不是那個(gè)紅包占三分之一筆數(shù)的支付方式了?！?

商業(yè)筆數(shù)大幅增長(zhǎng)，意味著騰訊積累了足夠多的消費(fèi)場(chǎng)景賬單，掌握的用戶履約數(shù)據(jù)逐漸豐富，做商業(yè)背書的生意也就順理成章。

微信支付的增長(zhǎng)勢(shì)頭，也可從騰訊財(cái)報(bào)上側(cè)面印證。

騰訊金融業(yè)務(wù)從2018年開始快速增長(zhǎng)，2019年起，騰訊將金融科技及企業(yè)服務(wù)作為財(cái)報(bào)中的單獨(dú)版塊進(jìn)行披露。騰訊金融包括支付、保險(xiǎn)、理財(cái)、基金等金融產(chǎn)品，企業(yè)服務(wù)則主要為騰訊云。

從近期營(yíng)收情況來(lái)看，科技金融和云服務(wù)有望接棒游戲業(yè)務(wù)，成為騰訊未來(lái)的“印鈔機(jī)”。

2019年全年，騰訊金融科技及企業(yè)服務(wù)共計(jì)營(yíng)收1013.55億元，占總營(yíng)收的27%。而騰訊游戲，全年收入1147億元，占總營(yíng)收的30%。也就是說(shuō)，金融科技收入只比騰訊的現(xiàn)金牛業(yè)務(wù)少了三個(gè)百分點(diǎn)。

具體到2019年第四季度，騰訊總營(yíng)收1057.67億中，這一版塊的營(yíng)收占比就達(dá)到28%(299.20億元)，與游戲營(yíng)收貢獻(xiàn)(29%)幾乎旗鼓相當(dāng)。

即使在2020年第一季度疫情的影響下，線上、線下的支付活動(dòng)減少，騰訊金融收入264.75億元，占總營(yíng)收的比例僅下降了兩個(gè)百分點(diǎn)。

市場(chǎng)環(huán)境到位，內(nèi)部增速打好了用戶基礎(chǔ)，騰訊建立征信體系的時(shí)機(jī)可以說(shuō)是剛剛好?？僧吘雇砹宋迥?，騰訊能依靠微信支付分拿到進(jìn)入Top1的門票嗎?

后發(fā)優(yōu)勢(shì)

在螞蟻金服靠著芝麻信用打通商戶，降低消費(fèi)門檻時(shí)，征信體系的重要性就已顯現(xiàn)。此次微信支付分在試運(yùn)營(yíng)一年多后高調(diào)上線，引來(lái)馬化騰等騰訊一干高管的高調(diào)秀，其重要性也不言而喻。

微信支付的官方定義是，由個(gè)人身份特質(zhì)、支付行為、個(gè)人信用歷史評(píng)估得出的個(gè)人信用綜合評(píng)分。目前其接入的領(lǐng)域有共享租物、出行交通、購(gòu)物娛樂(lè)、生活服務(wù)、住宿預(yù)定，看起來(lái)幾乎涵蓋了主要消費(fèi)領(lǐng)域，但目前落實(shí)到的應(yīng)用場(chǎng)景極為有限，總計(jì)接入的服務(wù)僅有1000多個(gè)。

在微信支付官方公眾號(hào)的介紹文章下，有人問(wèn)“酒店免押金免查房怎么開通呢?”也有讀者反饋稱，“看微信支付分上說(shuō)攜程上可以，結(jié)果在攜程上開了會(huì)員還是不行?！弊髡呋貜?fù)稱，需要商家接入，目前支持萬(wàn)達(dá)系的酒店。攜程上則要看具體的酒店是否支持。

通過(guò)筆者自己體驗(yàn)以及周邊同事反饋，使用微信支付頻率高、有微粒貸借款履約行為的用戶分?jǐn)?shù)相對(duì)較高。因這類用戶在微信上積累的消費(fèi)賬單多，可評(píng)估的維度較為全面。

如果一年前還有人質(zhì)疑微信小程序存在的必要性，那么如今小程序使用的便利性已將這種質(zhì)疑推翻。隨著微信自有生態(tài)建立，微信小程序+公眾號(hào)+微信支付形成了完美的商業(yè)閉環(huán)。現(xiàn)階段騰訊和阿里的競(jìng)爭(zhēng)，實(shí)質(zhì)是消費(fèi)賬單厚度的比較。

“支付分也好，信用分也好，參考維度就那么幾項(xiàng)。大家水平都差不多，條件也差不多，能從政府拿到的數(shù)據(jù)，都差不多能拿到。這個(gè)時(shí)候主要就是比自有數(shù)據(jù)了。”

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，螞蟻金服與騰訊在金融場(chǎng)景上沒(méi)有太大差異，前者的優(yōu)勢(shì)在于數(shù)據(jù)底子和技術(shù)好，后者雖然坐擁全網(wǎng)第一大的用戶池，但弱項(xiàng)是缺乏金融履約數(shù)據(jù)?！澳壳斑@塊數(shù)據(jù)對(duì)應(yīng)的賬單厚度，微信、美團(tuán)都遠(yuǎn)遠(yuǎn)比不上螞蟻金服。”

但賬單厚度會(huì)隨著應(yīng)用場(chǎng)景的增加而積累起來(lái)。一方面支付寶的新增用戶見頂 ，目前只能增加用戶使用頻率和使用場(chǎng)景。另一方面，支付寶獨(dú)有的淘系電商數(shù)據(jù)，騰訊也在美團(tuán)、拼多多以及微信商鋪等電商平臺(tái)上得到了補(bǔ)充。

在如今的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下，下沉用戶的挖掘，將是消費(fèi)金融市場(chǎng)的一大重點(diǎn)。而這也意味著，在下沉市場(chǎng)比支付寶場(chǎng)景更豐富的微信，將有更大的增長(zhǎng)空間。

微信支付分上線，意味著騰訊終于要補(bǔ)上科技金融里至關(guān)重要的一環(huán)——履約信用。而這一環(huán)能夠彌補(bǔ)，與微信本身的發(fā)展?fàn)顩r密切相關(guān)。