在火爆的加密貨幣市場(chǎng)籌集資金的數(shù)百家科技公司正在利用虛假甚至欺詐的手段吸引投資者。

在審閱了1，450宗數(shù)字貨幣發(fā)行交易的文件后，發(fā)現(xiàn)其中271宗存在抄襲投資者文件、許諾回報(bào)，以及高管團(tuán)隊(duì)缺失甚至虛假等問(wèn)題。

例如，在一個(gè)名為Denaro的在線支付項(xiàng)目中，一位叫“Jeremy Boker”的人被列為聯(lián)合創(chuàng)始人。 在公開(kāi)發(fā)售的投資者文件中，Boker聲稱已經(jīng)籌到830萬(wàn)美元，并對(duì)自己的加密貨幣初創(chuàng)公司的“超強(qiáng)”團(tuán)隊(duì)大加夸耀。Boker在個(gè)人簡(jiǎn)介中提到，創(chuàng)立Denaro之前他在咨詢業(yè)務(wù)領(lǐng)域擁有“令人尊敬的歷史，客戶都感到滿意”。

但事實(shí)上，Boker的頭像是一張圖庫(kù)照片，沒(méi)有任何證據(jù)顯示此人真實(shí)存在，而且除了兩名自由職業(yè)者表示他們受雇于不相識(shí)的人負(fù)責(zé)推銷Denaro項(xiàng)目外，其他團(tuán)隊(duì)成員似乎都是虛構(gòu)的。

Denaro項(xiàng)目負(fù)責(zé)人究竟是誰(shuí)目前無(wú)法確認(rèn)，記者嘗試聯(lián)系這家公司也沒(méi)有收到回復(fù)。所謂Boker的照片，其實(shí)是波蘭銀行家Jenish Mirani上傳到個(gè)人網(wǎng)站上的一張照片，他對(duì)這張照片被盜用表示“深感震驚”。

根據(jù)公司聲明和在線交易記錄，被華爾街日?qǐng)?bào)貼上危險(xiǎn)標(biāo)簽的271宗代幣發(fā)行交易（幾乎占全部審閱文件的五分之一）總共吸引了超過(guò)10億美元投資。其中一些公司還在融資，還有一些已經(jīng)倒閉。根據(jù)法律訴訟和監(jiān)管行動(dòng)信息，到目前為止，投資者聲稱在這些項(xiàng)目上已經(jīng)損失了高達(dá)2.73億美元。

公司通過(guò)發(fā)行自己的數(shù)字貨幣進(jìn)行代幣融資。在比特幣熱潮的刺激下，審閱的1，450個(gè)項(xiàng)目宣稱已至少融到50億美元。據(jù)信，這些項(xiàng)目包含2014年以來(lái)大部分針對(duì)英語(yǔ)目標(biāo)人群的項(xiàng)目。研究和數(shù)據(jù)公司Satis Group的信息顯示，2017年以來(lái)全球虛擬貨幣發(fā)行所得已超過(guò)90億美元。

近來(lái)，美國(guó)證券交易委員會(huì)（SecuriTIes and Exchange Commission， 簡(jiǎn)稱SEC）提醒投資者，火爆的加密貨幣私募市場(chǎng)上的許多交易可能都違反了證券法。SEC周三還發(fā)布了一份偽造的白皮書(shū)的樣本，用舉例的方式向投資者解釋應(yīng)該避免哪些加密貨幣投資項(xiàng)目。

去年12月以來(lái)，SEC已經(jīng)在四個(gè)獨(dú)立的涉及首次代幣發(fā)行（ICO）的案件中對(duì)涉事公司和個(gè)人提起民事訴訟。SEC一位官員2月份表示，在SEC提出質(zhì)疑后，至少有12家公司擱置了代幣發(fā)行。

大多數(shù)代幣發(fā)行的核心是公司的“白皮書(shū)”，這份文件通常會(huì)詳細(xì)介紹任務(wù)聲明、團(tuán)隊(duì)成員和技術(shù)細(xì)節(jié)。

在跟蹤代幣發(fā)行的三大熱門網(wǎng)站上下載的1，450份白皮書(shū)中，有111份白皮書(shū)一字不差地照搬了其他白皮書(shū)的整章內(nèi)容。照抄過(guò)來(lái)的內(nèi)容包括對(duì)營(yíng)銷方案、安全問(wèn)題、甚至其他程序員如何與數(shù)據(jù)庫(kù)互動(dòng)等獨(dú)特技術(shù)特征的描述。

其中至少有121個(gè)項(xiàng)目沒(méi)有披露任何一位員工的姓名，有幾個(gè)項(xiàng)目倒是列出了團(tuán)隊(duì)成員，但這些成員要么可能根本不存在，就像Denaro的Boker一樣，要么即便是真人，也表示自己的身份信息是在不知情的情況下被盜用的。

還有超過(guò)24家公司向投資者承諾沒(méi)有任何風(fēng)險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)回報(bào)，這是SEC禁止的。這些白皮書(shū)的內(nèi)容夸張到承諾每周支付回報(bào)或給予雙倍回報(bào)。SEC最近已經(jīng)對(duì)做出這種保證的ICO采取了行動(dòng)，其中包括PlexCorps，該公司通過(guò)承諾不到1個(gè)月可實(shí)現(xiàn)1，354%的利潤(rùn)籌集了1，500萬(wàn)美元。去年12月，SEC獲得了一項(xiàng)凍結(jié)該公司資產(chǎn)的法庭命令。

PlexCorps沒(méi)有回復(fù)記者尋求置評(píng)的電子郵件。有人在該公司的Facebook頁(yè)面上發(fā)布了一則聲明，稱“PlexCoin項(xiàng)目沒(méi)有終結(jié)，只是暫停，因?yàn)橐恍┓ㄍッ钭屛覀儫o(wú)法繼續(xù)開(kāi)展這個(gè)項(xiàng)目?！?/p>

去年年底的一輪暴漲推動(dòng)加密貨幣價(jià)格創(chuàng)出歷史新高，投資者對(duì)比特幣和其他加密貨幣的興趣也隨之急劇上升?，F(xiàn)在，隨著監(jiān)管機(jī)構(gòu)加大審查力度，并就這一缺少監(jiān)管的市場(chǎng)存在的欺詐行為向投資者發(fā)出警告，很多投資者不得不面對(duì)現(xiàn)實(shí)。

與公開(kāi)募股不同，ICO一般沒(méi)有嚴(yán)格的監(jiān)管框架約束，而且不需要提交多少正式文件，甚至沒(méi)有任何文件。這使得投資者需要進(jìn)行大量調(diào)查工作，才能對(duì)真假做出甄別。

曾擔(dān)任美國(guó)金融業(yè)監(jiān)管局（Financial Industry Regulatory Authority， 簡(jiǎn)稱Finra）執(zhí)法部門負(fù)責(zé)人的Bradley Bennett表示，抄襲來(lái)的文字、可以驗(yàn)證身份的團(tuán)隊(duì)成員的缺失，以及高昂的回報(bào)承諾，都是值得投資者警惕的信號(hào)。

目前在律師事務(wù)所Baker Botts LLPBennett擔(dān)任合伙人的Bennett在談到整個(gè)加密貨幣市場(chǎng)時(shí)說(shuō)，這中間會(huì)出現(xiàn)一些合法的公司，但很多看起來(lái)都像是低門檻下的低價(jià)股騙局。